제Ⅰ부 금리선물·옵션
 제1장 금리선물거래
  1. 금리 및 채권기초이론  ... 22
   1) 현재가치  ... 22
   2) 수익률곡선  ... 22
   3) 채권수익률과 채권가격  ... 23
   4) 듀레이션  ... 28
  2. 금리선물  ... 33
   1) 서론  ... 33
   2) 유로달러 선물  ... 37
   3) 우리나라 CD선물  ... 47
  3. 미국 재무성 채권선물  ... 52
   1) 기본적인 사실들  ... 52
   2) 채권선물의 가격결정  ... 60
   3) 베이시스거래  ... 61
   4) 헤지거래  ... 64
   5) 우리나라 국채선물  ... 69
  단원정리문제  ... 75
 제2장 금리옵션
  1. 금리옵션거래의 주요 내용  ... 78
  2. 금리옵션가격 결정  ... 86
   1) 금리옵션가격에 영향을 미치는 요인  ... 86
   2) 블랙(Black)의 금리옵션 가격모형  ... 87
   3) 금리옵션 프리미엄의 구성  ... 87
   4) 금리옵션의 풋-콜 패리티  ... 88
   5) 옵션포지션관리  ... 89
  3. 옵션거래전략  ... 93
   1) 장내옵션거래  ... 93
   2) 장외옵션거래  ... 110
   3) 금리옵션을 이용한 금리변동위험 관리  ... 113
  단원정리문제  ... 116
  실전예상문제  ... 120
제Ⅱ부 통화선물·옵션
 제1장 외환거래 기초
  1. 외환(foreign exchange) 및 환율(exchange rate)  ... 130
   1) 외환 또는 외국환의 정의  ... 130
   2) 환율의 개념 및 표시방법  ... 130
  2. 외환 포지션과 환 리스크  ... 132
   1) 외환거래(foreign exchange transaction)  ... 132
   2) 외환포지션(fx position)  ... 134
   3) 외환매매손익과 외환평가손익  ... 135
   4) 환 리스크(exchange risk)  ... 135
  3. 외환시장  ... 136
   1) 시장별 구분  ... 136
   2) 참가자  ... 137
   3) 외환시장거래  ... 137
   4) 재정환율(cross rate)에 의한 거래  ... 138
  4. 환율제도  ... 140
   1) 국제통화제도  ... 140
   2) 우리나라의 환율제도 변천  ... 140
   3) 국내환율구조  ... 140
  5. 외환시장 환율변동요인  ... 142
   1) 국제적 통화환율의 변동요인  ... 142
   2) 국내 원／달러 환율변동요인  ... 143
  단원정리문제  ... 145
 제2장 선물환거래
  1. 외환시장에서의 파생상품거래  ... 148
  2. 선물환거래  ... 149
   1) 선물환율  ... 149
   2) 선물환 차익거래(covered interest arbitrage)  ... 151
   3) 선물환거래 예시  ... 153
   4) 차액결제 선물환(non-deliverable forwards : NDF) 거래  ... 154
  3. 외환스왑(fx swap)거래  ... 155
   1) 기본 개념  ... 155
   2) 외환스왑거래 형태  ... 156
   3) 용도  ... 157
  4. 선물환율 및 swap rate의 시장 고시  ... 158
  단원정리문제  ... 162
 제3장 통화선물거래
  1. 통화선물거래의 탄생과 발전과정  ... 166
  2. 통화선물시세표 및 손익계산  ... 167
   1) CME 통화선물거래  ... 167
   2) 달러／원 선물거래  ... 169
  3. 통화선물 이론가격의 계산  ... 171
   1) 기본원리  ... 171
   2) 차익거래  ... 171
  4. 환 리스크 헤칭 사례  ... 172
   1) 엔차관 상환비용 헤지  ... 172
   2) negative carry market에서 선물매입헤징 결과 분석  ... 175
   3) 헤지대안 비교  ... 177
  단원정리문제  ... 180
 제4장 외환시장 옵션거래
  1. 선물옵선거래(futures option)  ... 184
   1) 시세표 예시  ... 184
   2) 거래손익계산  ... 185
   3) 시황변동과 옵션 프리미엄 변화  ... 185
  2. 선도외환옵션거래(forward fx option)  ... 186
  3. 외환옵션의 가치 계산  ... 187
  4. 옵션헤징거래  ... 188
   1) 선물헤징거래와의 차이  ... 188
   2) 옵션헤징 사례  ... 189
  단원정리문제  ... 195
  실전예상문제  ... 197
제Ⅲ부 KOSPI 200 선물·옵션 및 개별주식옵션 실무규약
 제1장 거래소 선물·옵션거래의 개요
  1. 정의  ... 208
   1) 선물거래  ... 208
   2) 선물스프레드거래  ... 208
   3) 옵션거래  ... 208
  2. 대상기초자산  ... 209
   1) 주가지수선물·옵션거래  ... 209
   2) 주식옵션거래  ... 211
  3. 시장의 구분  ... 212
  단원정리문제  ... 213
 제2장 매매제도
  1. 결제월 및 최장거래기간  ... 216
   1) 주가지수선물거래  ... 216
   2) 선물스프레드거래  ... 217
   3) 옵션거래  ... 218
  2. 옵션의 권리행사가격 설정  ... 219
   1) 주가지수옵션거래  ... 219
   2) 주식옵션거래  ... 220
  3. 매매거래시간  ... 222
  4. 거래단위(1계약당 금액)  ... 223
  5. 호가  ... 223
   1) 호가의 유형  ... 223
   2) 호가가격단위(tick) 등  ... 224
   3) 호가의 방법, 내용 및 호가의 공개범위  ... 226
  6. 기준가격 및 가격제한폭·호가한도가격  ... 228
   1) 주가지수선물거래  ... 228
   2) 주가지수옵션거래  ... 229
   3) 주식옵션거래  ... 230
  7. 매매계약의 체결  ... 231
   1) 전산매매  ... 231
   2) 개별경쟁매매  ... 231
   3) 개별경쟁매매의 원칙  ... 232
   4) 단일가매매시 약정가격의 결정방법  ... 232
   5) 선물스프레드거래의 매매체결방법  ... 232
  8. 착오매매의 정정  ... 233
  9. 선물·옵션거래중단제도  ... 234
   1) 매매거래의 임의적 중단 등  ... 234
   2) 매매거래의 필요적 중단(Circuit Breakers)  ... 234
   3) 선물스프레드거래 및 옵션거래의 필요적 중단  ... 236
   4) 매매체결지연제도(Side Car)  ... 236
  단원정리문제  ... 238
 제3장 결제제도
  1. 개요  ... 242
   1) 결제기관에 의한 간접결제  ... 242
   2) 차감결제  ... 242
   3) 결제시한  ... 243
  2. 거래소와 회원 간 결제  ... 243
   1) 주가지수선물거래  ... 243
   2) 선물스프레드거래  ... 244
   3) 주가지수옵션거래  ... 245
   4) 주식옵션거래  ... 246
   5) 결제회원의 결제불이행시 조치  ... 247
  3. 회원과 위탁자 간 결제  ... 248
   1) 결제시한 등  ... 248
   2) 결제불이행시 조치업무  ... 248
  4. 매매증거금  ... 248
   1) 개요  ... 248
   2) 산출기준  ... 249
  단원정리문제  ... 255
 제4장 수탁제도
  1. 선물·옵션계좌설정 등  ... 258
   1) 서면에 의한 계좌설정계약 체결  ... 258
   2) 고객파악(Know Your Customer)  ... 258
   3) 선물·옵션설명서 교부  ... 258
  2. 주문의 수탁  ... 259
   1) 주문내용의 확인사항  ... 259
   2) 수탁의 방법  ... 259
   3) 위탁주문의 처리  ... 260
   4) 수탁의 거부  ... 260
  3. 매매거래 내용의 통지  ... 260
  4. 선물·옵션기본예탁금  ... 161
   1) 개념  ... 261
   2) 취지  ... 261
   3) 인출가능한 경우  ... 261
  5. 위탁증거금  ... 262
   1) 개요  ... 262
   2) 사전위탁증거금  ... 262
   3) 사후위탁증거금  ... 269
  6. 위탁증거금의 지급·충당  ... 271
  7. 위탁증거금의 추가징수  ... 272
   1) 개요  ... 272
   2) 예탁총액 부족액  ... 273
   3) 예탁현금 부족액  ... 274
  8. 기타  ... 275
   1) 미결제약정수량 제한  ... 275
   2) 회원의 공정·신의에 반하는 행위유형의 열거  ... 276
  단원정리문제  ... 277
  실전예상문제  ... 279
부록
 1. KOSPI 200 선물·옵션 및 주식옵션 거래제도 개요  ... 294
 2. 위탁증거금 산출 개요(KOSPI 200 선물·옵션)  ... 296
  1) (사전)위탁증거금 총액  ... 296
  2) (사전)현금 위탁증거금  ... 297
제Ⅳ부 KOSDAQ 50 선물·옵션 실무규약
 제1장 상품명세
  1. 거래대상  ... 302
  2. 거래단위  ... 302
   1) 선물  ... 302
   2) 옵션  ... 302
  3. 결제월 및 상장결제월  ... 302
   1) 선물  ... 302
   2) 옵션  ... 303
  4. 거래개시일  ... 303
  5. 최종거래일 및 최종결제일  ... 304
   1) 최종거래일  ... 304
   2) 최종결제일(옵션의 경우 권리행사에 의한 결제일)  ... 304
  6. 거래시간  ... 304
   1) 최종거래일 이외의 날  ... 304
   2) 최종거래일  ... 304
  7. 가격의 표시  ... 305
   1) 선물  ... 305
   2) 옵션  ... 305
  8. 가격제한폭 및 주문가격의 제한  ... 305
   1) 선물  ... 305
   2) 옵션  ... 306
  9. 최소가격변동폭 및 최소가격변동금액  ... 307
   1) 선물  ... 307
   2) 옵션  ... 307
  10. 옵션 행사가격의 설정  ... 307
  11. 선물의 최종결제  ... 308
  12. 옵션의 권리행사 및 결제  ... 308
  단원정리문제  ... 309
 제2장 거래제도
  1. 주문의 접수시간  ... 312
  2. 주문의 접수 및 통지  ... 312
  3. 주문한도수량  ... 313
   1) 선물  ... 313
   2) 옵션  ... 313
  4. 주문의 취소·변경  ... 313
   1) 주문의 취소 및 변경  ... 313
   2) 주문의 취소·변경의 제한  ... 313
  5. 주문의 유형 및 조건  ... 314
   1) 주문의 유형  ... 314
   2) 주문의 조건  ... 314
   3) 주문유형 및 조건의 지정  ... 315
  6. 정형복합주문  ... 315
   1) 정형복합주문의 개념  ... 315
   2) 비정형복합주문의 개념  ... 316
   3) 정형복합주문의 구성 및 가격표시  ... 316
   4) 정형복합주문에 의한 거래의 체결  ... 317
   5) 정형복합주문의 활용  ... 317
  7. 거래의 체결  ... 318
   1) 거래의 체결  ... 318
   2) 복수가격에 의한 경쟁거래  ... 318
   3) 단일가격에 의한 경쟁거래  ... 319
  8. 거래중단제도  ... 319
   1) 선물  ... 319
   2) 옵션  ... 321
  단원정리문제  ... 322
 제3장 결제제도
  1. 거래소계좌의 구조  ... 326
   1) 거래소계좌의 종류  ... 326
   2) 거래소계좌 개설  ... 326
  2. 거래의 정정  ... 327
   1) 거래정정의 종류  ... 327
   2) 거래정정의 신청  ... 328
   3) 거래정정 내용의 통지  ... 328
  3. 미결제약정의 상계  ... 328
   1) 미결제약정의 상계  ... 328
   2) 상계신청  ... 329
  4. 미결제약정의 이관  ... 329
   1) 이관사유  ... 329
   2) 이관방법  ... 330
   3) 이관신청  ... 331
  5. 일일정산  ... 331
   1) 정산가격 결정방법  ... 331
   2) 정산차금 산출방법  ... 332
  6. 최종결제  ... 333
  7. 옵션대금의 수수  ... 333
   1) 옵션대금의 수수  ... 333
   2) 옵션대금의 산출  ... 334
  8. 옵션의 권리행사 및 결제  ... 334
   1) 권리행사 및 배정  ... 334
   2) 권리행사에 의한 결제  ... 335
  9. 결제자금의 수수  ... 335
  10. 거래증거금  ... 335
   1) 거래증거금의 개요  ... 335
   2) 코스닥 50 선물·옵션의 거래증거금률  ... 336
   3) 거래증거금의 산출절차  ... 336
   4) 준회원증거금과 특별회원증거금  ... 340
   5) 예탁시한 및 예탁수단  ... 340
  11. 대용증권  ... 341
  단원정리문제  ... 342
 제4장 수탁제도
  1. 위탁계좌의 개설  ... 346
   1) 계좌개설  ... 346
   2) 계좌설정계약서의 기재 사항  ... 346
   3) 위탁자 확인사항  ... 346
   4) 거래위험고지서의 교부 및 확인서면의 징구  ... 347
   5) 계좌설정계약 등의 보관  ... 347
  2. 위탁주문의 처리  ... 348
   1) 주문의 접수  ... 348
   2) 주문기록의 보관  ... 348
   3) 주문의 처리  ... 348
   4) 수탁의 거부  ... 349
   5) 거래체결내역의 통지  ... 349
  3. 미결제약정의 상계신청 및 이관신청  ... 350
   1) 미결제약정의 상계신청  ... 350
   2) 미결제약정의 이관신청  ... 350
  4. 위탁증거금  ... 350
   1) 위탁증거금의 개요  ... 350
   2) 코스닥 50 선물·옵션의 위탁증거금률  ... 351
   3) 위탁증거금의 사전징수  ... 351
   4) 위탁증거금의 예탁시기 및 예탁방법  ... 353
  5. 주문가능금액 및 인출가능금액  ... 354
   1) 주문가능금액의 산출  ... 354
   2) 인출가능금액의 산출  ... 354
   3) 가결제금액의 산출  ... 355
  6. 추가증거금의 징수  ... 355
   1) 추가증거금의 발생요건  ... 355
   2) 추가증거금의 산출  ... 356
  7. 선물·옵션거래의 결제  ... 356
   1) 선물거래의 결제  ... 356
   2) 옵션거래의 결제  ... 357
   3) 결제절차  ... 358
  8. 위탁자 결제불이행시 조치  ... 359
   1) 조치사항  ... 359
   2) 미결제약정의 반대매매  ... 359
   3) 대용증권의 처분  ... 359
  9. 위탁수수료  ... 360
  단원정리문제  ... 361
  실전예상문제  ... 363