제1장 금리측정 ... 1
   1.1 원리합계 ... 2
      1.1.1 원리합계함수 ... 2
      1.1.2 실이율 ... 4
      1.1.3 단리 ... 5
      1.1.4 복리 ... 8
      1.1.5 단리와 복리 비교 ... 13
   1.2 현가와 할인 ... 14
      1.2.1 현가함수 ... 14
      1.2.2 할인함수 ... 17
   1.3 명목이율과 명목할인율 ... 22
      1.3.1 명목이율 ... 22
      1.3.2 명목할인율 ... 26
   1.4 순간이율과 순간할인율 ... 29
   1.5 기간과 이율산정 ... 36
제2장 연금 ... 39
   2.1 기본적 연금 ... 40
      2.1.1 기말급과 기시급 ... 40
      2.1.2 다양한 시점에서의 연금가치산정 ... 46
      2.1.3 영구연금 ... 49
      2.1.4 연금이율산정 ... 50
      2.1.5 이율변동연금 ... 54
   2.2 일반연금 ... 57
      2.2.1 연금주기가 이자전환주기보다 큰 경우 ... 57
      2.2.2 연금주기가 이자전환주기보다 작은 경우 ... 61
      2.2.3 연속연금 ... 69
      2.2.4 금액변동연금(전환기간＝매회지급기간) ... 71
      2.2.5 금액변동연금(전환기간≠매회지급기간) ... 80
      2.2.6 거치영구연금의 현가 ... 85
      2.2.7 금액변동연속연금 ... 87
   2.3 정리 ... 90
제3장 수익률 ... 91
   3.1 현금흐름 할인법 ... 91
   3.2 수익률의 유일성 ... 94
   3.3 재투자 수익률 ... 97
   3.4 수익률 산정 ... 99
      3.4.1 금액가중 수익률 ... 99
      3.4.2 시간가중 수익률 ... 103
   3.5 자본예산 ... 106
   3.6 차입과 대출모형 ... 111
   3.7 포트폴리오법과 투자년도법 ... 115
제4장 대출원리금 상환 ... 119
   4.1 대출원리금상환잔액계정 ... 120
   4.2 원리금균등분할상환 ... 122
   4.3 감채기금 ... 126
   4.4 비균등분할상환 ... 132
   4.5 원리금연속지급상환 ... 135
   4.6 금액차등이율 ... 137
   4.7 응용사례 ... 141
      4.7.1 대출원리금 상환 ... 141
      4.7.2 부동산 모기지 ... 143
      4.7.3 근사치 계산법 ... 145
      4.7.4 감가상각 ... 154
      4.7.5 자본 비용 ... 161
제5장 채권 ... 165
   5.1 채권의 가격 ... 166
   5.2 만기수익률과 채권가격 ... 174
   5.3 액면이자 지급일 사이 시점의 채권가격 ... 179
   5.4 채권 수익률 ... 184
   5.5 수의상환채권 ... 189
   5.6 연속상환채권 ... 192
   5.7 다양한 주기의 수익률과 표면이자율 ... 193
   5.8 보통주 ... 194
   5.9 우선주와 영구채권 ... 196
제6장 이자율 기간구조 ... 199
   6.1 현물이자율 ... 200
   6.2 현물이자율과 채권 만기수익률 ... 202
   6.3 선도이자율 ... 203
   6.4 적용사례 ... 206
      6.4.1 차익거래 ... 206
      6.4.2 선도이자율과 이력 ... 207
      6.4.3 액면가 수익률 ... 209
      6.4.4 이자율스왑 ... 211
제7장 채권의 듀레이션과 면역 ... 215
   7.1 듀레이션 ... 215
      7.1.1 현금흐름듀레이션과 채권듀레이션 ... 220
      7.1.2 포트폴리오 듀레이션 ... 227
   7.2 자산-부채 매칭과 면역화 ... 228
      7.2.1 자산-부채 매칭 ... 228
      7.2.2 면역 ... 232
제8장 선도계약과 선물계약 ... 243
   8.1 선도계약 ... 243
      8.1.1 선도계약의 매입과 매도 ... 244
      8.1.2 선도계약의 가치결정 ... 244
   8.2 선물계약 ... 249
      8.2.1 선물거래의 구성요소 ... 250
      8.2.2 선물계약의 매입과 매도 ... 253
      8.2.3 선물가격의 결정 ... 254
   8.3 선물거래의 헷징 ... 258
      8.3.1 베이시스위험 ... 259
      8.3.2 헷지비율 ... 260
   8.4 선물계약의 역할과 기능 ... 261
제9장 옵션 등 ... 263
   9.1 옵션의 기초개념 ... 264
      9.1.1 옵션의 개념과 용어 ... 264
      9.1.2 옵션거래와 선물거래의 비교 ... 266
      9.1.3 옵션의 기능 및 특징 ... 267
   9.2 만기시점에서의 옵션가치 ... 269
      9.2.1 콜 옵션의 가치 ... 269
      9.2.2 풋 옵션의 가치 ... 271
   9.3 옵션전략 ... 273
      9.3.1 옵션을 이용한 헤지포지션 ... 273
      9.3.2 스프레드와 컴비네이션 ... 275
      9.3.3 풋-콜 패리티 ... 277
   9.4 옵션가격의 결정모형 ... 279
      9.4.1 옵션가격의 가치구분과 결정요인 ... 279
      9.4.2 블랙-숄즈 옵션가격결정모형 ... 280
      9.4.3 이항옵션가격결정모형 ... 282
   9.5 스왑 ... 286
      9.5.1 금리스왑 ... 286
      9.5.2 통화스왑 ... 288
      9.5.3 스왑거래의 이용 ... 290
참고문헌 ... 295
찾아보기 ... 299