목차 일부

제1편 재무분석 ... 13
 제1장 재무제표분석 ... 15
  1. 재무분석의 의의와 기능 ... 15
  2. 재무제표 분석 ... 16
 제2장 재무분석의 한계와 이용 ... 37
  1. 재무비율 분석의 문제점 및 한계점 ... 37
  2. 체계적 재무비율 분석법 ... 39
 제3장 기업환경 분석 ... 43
  1. 경제변수 분석 ... 44...

더보기

목차 전체

제1편 재무분석 ... 13
 제1장 재무제표분석 ... 15
  1. 재무분석의 의의와 기능 ... 15
  2. 재무제표 분석 ... 16
 제2장 재무분석의 한계와 이용 ... 37
  1. 재무비율 분석의 문제점 및 한계점 ... 37
  2. 체계적 재무비율 분석법 ... 39
 제3장 기업환경 분석 ... 43
  1. 경제변수 분석 ... 44
  2. 산업분석 ... 46
제2편 증권투자론 ... 49
 제4장 주식의 가격결정과 기본적 분석 ... 51
  1. 수익의 자본화 방법에 의한 가격결정 ... 52
  2. PER를 이용한 가격결정 ... 58
  3. 수익성장률에 의한 방법 ... 61
  4. 기관투자가의 3단계 배당할인모형 ... 63
 제5장 투자수익률과 위험 ... 69
  1. 여러 가지 수익률 ... 70
  2. 위험의 개념과 측정방법 ... 81
  3. 위험과 수익률의 관계 ... 89
  4. 위험의 원천 ... 90
 제6장 포트폴리오와 투자분석 ... 91
  1. 평균과 분산기준 ... 91
  2. 포트폴리오의 기대수익률과 위험 ... 93
  3. 효율적 투자기회선 ... 106
  4. 포트폴리오 분석과 효율적 투자기회 집합 ... 112
  5. 단일지수모형의 추정방법 ... 125
  6. 단일지수모형하의 최적 포트폴리오 선택 ... 131
  (부록 A) 다수종목으로 구성된 포트폴리오의 기대수익률과 위험 ... 138
  (부록 B) θ를 극대화하는 최적해 ... 141
 제7장 CAPM과 APT ... 143
  1. CAPM의 의의와 가정 ... 143
  2. 자본시장성과 증권시장선 ... 145
  3. APT(Arbitrage Pricing Theory) ... 162
  (부록 A) CAPM 유도 ... 168
제3편 투자시스템의 개발 ... 171
 제8장 투자시스템과 인덱스펀드 ... 173
  1. 투자시스템 ... 173
  2. 인덱스펀드 ... 174
  3. 인덱스펀드 구성기법 연구 ... 177
 제9장 BARRA사의 BARRA모형 ... 181
  1. 포트폴리오 모형 ... 181
  2. 펀더멘탈 베타(fundamental beta)와 잔차위험 ... 186
  3. 위험지표와 위험인덱스 ... 189
  4. 다요인 모형하의 위험 예측 ... 192
  5. 잔차위험 ... 194
  6. 한계잔차위험 ... 196
  7. α의 의미와 계산 ... 196
  8. 여러 가지 위험 ... 197
  9. 포트폴리오의 최적화 ... 199
  10. BARRA모형의 평가 ... 201
  (부록 A) 기본적 베타의 계산에 관하여 ... 203
 제10장 야마이찌증권의 CAPMD모형 ... 205
  1. 개요 ... 205
  2. CAPMD모형 ... 207
  3. CAPMD모형의 응용성 ... 211
  4. 요약 ... 215
  (부록 A) CAPMD의 수리적 모형 ... 216
  (부록 B) 추정절차와 방법론 ... 218
  (부록 C) 전통적 방법과의 차이 ... 218
  (부록 D) 참고문헌 ... 220
 제11장 RRA사의 APT모형 ... 223
  1. APT모형의 개요 ... 223
  2. 투자과정 ... 224
  3. 체계적 위험의 원천 ... 226
  4. 모형의 수행 ... 227
  5. 한국증권시장에서의 적용 결과 ... 228
 제12장 우리나라에서의 개발 사례 ... 233
  1. 국민투자신탁의 인덱스펀드 ... 233
  2. 한국투자신탁의 인덱스펀드 ... 241
  3. 한국투자신탁 프리즘 ... 242
  (부록 A) QP최적화 모형의 실제 ... 249
  (부록 B) 한계 잔차위험의 계산 ... 255
제4편 채권투자론 ... 257
 제13장 채권이론의 이해와 가격결정 ... 259
  1. 채권의 개념 ... 259
  2. 채권투자 위험 ... 261
  3. 화폐의 시간가치 ... 262
  4. 채권의 가격결정 ... 266
 제14장 채권수익률과 가격변동성 ... 269
  1. 내부수익률과 실효수익률 ... 269
  2. 전통적 수익률 측도 ... 270
  3. 총 수익률의 계산 ... 274
  4. 채권수익률과 가격과의 관계 ... 276
  5. 채권 가격변동성의 측도 ... 278
  6. 컨벡서티 분석 ... 284
 제15장 이자율의 기간구조 ... 289
  1. 수익률곡선 분석 ... 289
  2. 할인채의 분리와 이자율의 기간구조 ... 293
  3. 암묵적 선도이자율 ... 296
  4. 이자율 기간구조 결정요인 ... 298
  5. 신용 스프레드의 기간구조 ... 299
 제16장 옵션부채권과 전환사채 ... 301
  1. 옵션부 채권 ... 301
  2. 전환사채 ... 303
 제17장 채권 포트폴리오 전략 ... 311
  1. 적극적 운용전략 ... 311
  2. 소극적 운용전략 : 인덱스 전략 ... 313
  3. 면역전략 ... 316
제5편 재무공학(Financial Engineering) ... 319
 제18장 선물시장의 개요 ... 321
  1. 선물시장과 선도시장 ... 321
  2. 선물시장의 역사 ... 323
  3. 선물시장의 기능 ... 324
  4. 선물시장의 구조 ... 325
 제19장 선물가격이론 ... 327
  1. 선물가격과 현물가격의 관계 ... 327
  2. 베이시스와 베이시스 위험 ... 328
  3. 콘탱고와 백워데이션 ... 330
  4. 보유비용 모형 ... 331
 제20장 선물거래의 유형 ... 335
  1. 헤지거래 ... 335
  2. 차익거래(Arbitrage Trade) ... 344
  3. 베이시스 거래 ... 347
  4. 투기거래(Speculation Trade) ... 353
 제21장 주가지수선물 ... 357
  1. 주가지수 ... 357
  2. 주가지수선물거래제도 및 거래소 ... 362
  3. 차익거래 ... 369
  4. 포트폴리오 관리수단으로서의 주가지수선물 ... 375
  5. 주가지수선물 가격행태 ... 378
  6. 프로그램 거래 ... 385
  7. 주가지수선물과 주가변동성 ... 386
  8. 주가지수선물과 1987년 10월 주가 대폭락 ... 387
  9. 헤지전략 및 거래기법 ... 390
  10. 주가지수선물을 이용한 인덱스 펀드의 합성 ... 402
  11. 포트폴리오 보험 ... 404
  (부록 A) 우리나라의 주가지수선물거래제도 ... 424
 제22장 금리선물 ... 429
  1. 단기금리선물계약 ... 430
  2. 장기금리선물계약 ... 433
  3. 금리선물의 가격결정 ... 436
  4. 헤지거래 ... 447
  5. 스프레드 거래 ... 465
 제23장 통화선물 ... 471
  1. 현물환시장 ... 472
  2. 선물환(Forward Exchange) ... 479
  3. 통화스왑(Currency Swap) ... 486
  4. 통화선물(Currency Futures) ... 490
 제24장 옵션의 개요 ... 503
  1. 옵션의 개념 및 용어 ... 503
  2. 옵션의 종류 ... 504
  3. 옵션시장의 구조 ... 506
  4. 옵션거래의 특징 ... 508
 제25장 옵션가격이론 ... 513
  1. 옵션의 가치 ... 513
  2. 옵션가격결정 모형 ... 526
  3. 변동성 ... 537
 제26장 옵션투자 기법 ... 541
  1. 단순투자기법 ... 542
  2. 헤지 거래 ... 546
  3. 스프레드 거래 ... 549
  4. 컴비네이션(Combination) ... 560
  5. 차익 거래 ... 566
 제27장 옵션포지션관리 ... 575
  1. 포지션 관리에 유용한 지표 ... 575
  2. 옵션포지션과 시장여건 변화 ... 580
  3. 옵션포지션의 위험관리기법 ... 581
제6편 국제재무론 ... 593
 제28장 국제금융시장의 구조 ... 595
  1. 국제금융시장의 의의와 요건 ... 595
  2. 국제금융시장의 종류 ... 597
  3. 외환시장 ... 602
  4. 특수시장 ... 605
 제29장 환율결정이론 ... 607
  1. BOP 접근이론 ... 607
  2. 구매력 평가이론에 의한 환율결정 ... 617
  3. 금리평가이론에 의한 환율결정 ... 620
  (부록 A) 환율의 균형조건(Marshall-Lerner 조건) ... 624
 제30장 외환의 노출과 외환위험의 관리 ... 627
  1. 외환위험 ... 627
  2. 환위험의 헤지전략 ... 628
 제31장 국제 분산투자 ... 645
  1. 국제 분산투자의 효과 ... 646
  2. 국제 분산투자와 환율변동의 위험 ... 648
  3. 국제 자본자산가격결정 모형 ... 650
제7편 기술적 분석 ... 655
 제32장 기술적 분석 ... 657
  1. 기술적 분석의 개요 ... 657
  2. 바 챠트(Bar Chart)기법 ... 661
  3. 일일매매기법 ... 678
  4. 추세 순응 시스템 ... 682
  5. ELLIOT 파동이론 ... 688
찾아보기 ... 701

더보기 닫기