목차 일부

제1장 파생상품의 기초
   1. 선도계약 ... 31
   2. 선물계약 ... 32
      1) 선물거래의 개념 ... 32
      2) 선도계약과 선물거래의 비교 ... 34
      3) 선물거래의 유래 ... 36
      4) 선물의 종류 ... 37
   3. 옵션 ... 40
      1) 거래의 대상과 결제 ... 40
    ...

더보기

목차 전체

제1장 파생상품의 기초
   1. 선도계약 ... 31
   2. 선물계약 ... 32
      1) 선물거래의 개념 ... 32
      2) 선도계약과 선물거래의 비교 ... 34
      3) 선물거래의 유래 ... 36
      4) 선물의 종류 ... 37
   3. 옵션 ... 40
      1) 거래의 대상과 결제 ... 40
      2) 거래대금의 수수 ... 41
      3) 거래에 수반하는 권리 및 의무 ... 41
   4. 스왑 ... 42
      1) 스왑의 개념 ... 42
      2) 스왑의 발전 ... 44
      3) 통화스왑의 이용 ... 44
      4) 금리스왑의 이용 ... 45
제2장 선물시장
   1. 선물시장의 역사 ... 49
      1) 한국 선물ㆍ옵션시장의 생성 ... 49
      2) 선물거래소의 설립과 통합 한국증권선물거래소 출범 ... 50
   2. 선물시장의 구조 ... 52
      1) 거래소 ... 52
      2) 청산소 ... 56
      2) 중개인 ... 61
   3. 선물시장의 기능 ... 65
      1) 투자위험 헤지 ... 65
      2) 시장유동성 제고 ... 65
      3) 가격예시 ... 66
   4. 선물거래의 유형 ... 67
      1) 헤지거래 ... 68
      2) 투기거래 ... 70
      3) 스프레드거래 ... 72
      4) 차익거래 ... 74
제3장 선물거래절차
   1. 선물거래절차 ... 79
   2. 계좌와 주문 ... 81
      1) 계좌개설 ... 81
      2) 계좌종류 ... 82
      3) 주문의 종류 ... 83
      4) 한국의 주문유형 ... 90
   3. 증거금과 일일정산 ... 93
      1) 증거금의 주요 기능 ... 94
      2) 증거금의 종류 ... 94
      3) 일일정산 ... 95
   4. 선물계약의 결제 ... 97
      1) 선물계약의 인도절차 ... 98
      2) 인수도관련 선택권(delivery Option) ... 99
제4장 선물가격결정
   1. 보유비용모형 ... 105
      1) 보유비용 ... 105
      2) 선물의 가격결정 ... 106
   2. 베이시스 ... 109
      1) 베이시스 개념 ... 109
      2) 베이시스 위험 ... 110
   3. 선물가격과 기대현물가격 ... 114
   4. 기본적 분석과 기술적 분석 ... 117
      1) 기본적 분석 ... 118
      2) 기술적 분석 ... 112
제5장 주가지수선물
   1. 주가지수선물의 기초 ... 135
      1) 주가지수선물의 의의 ... 135
      2) 주가지수의 산정 ... 137
      3) 주가지수선물의 역사 ... 140
   2. 한국의 주가지수선물 ... 143
      1) KOSPI200선물 ... 143
      2) 스타지수선물 ... 149
      3) KOSPI200선물 거래현황 ... 149
   3. 주가지수선물의 가격결정 ... 151
      1) 주가지수선물의 가격결정모형 ... 151
      2) 주가지수선물과 현물의 가격관계 ... 154
   4. 주가지수선물의 거래전략 ... 155
      1) 헤지거래 ... 155
      2) 헤지계약수 산출 ... 157
      3) 투기거래 ... 162
      4) 스프레드거래 ... 164
      5) 프로그램차익거래 ... 165
      6) 포트폴리오보험 ... 176
제6장 금리선물
   1. 금리선물의 기초 ... 181
      1) 금리선물의 의의 ... 181
      2) 채권의 개요 ... 183
      3) 금리의 개념 ... 186
      4) 듀레이션 ... 195
      5) 이자율의 기간구조 ... 200
      6) 이자율의 위험구조 ... 203
   2. 단기금리선물 ... 203
      1) 단기금리선물의 개요 ... 203
      2) CD선물 ... 205
      3) 통안증권금리선물 ... 207
      4) T-bill 선물 ... 208
      5) 유로달러선물 ... 212
      6) 단기금리선물의 가격결정 ... 215
   3. 장기금리선몰 ... 219
      1) 장기금리선물의 개요 ... 219
      2) 국채선물 ... 221
      3) T-bond 선물 ... 222
      4) 장기금리선물의 가격결정 ... 231
   4. 금리선물의 거래전략 ... 234
      1) 금리선물의 헤지거래전략 ... 234
      2) 금리선물 헤지모형 ... 240
   5. 금리선물 스프레드거래 ... 247
      1) 만기간 스프레드거래 ... 247
      2) 상품간 스프레드거래 ... 253
제7장 통화선물
   1. 외환시장 ... 261
      1) 외환시장의 기능 ... 261
      2) 외환시장 참가자 ... 263
      3) 통화선물과 선물환 ... 264
      4) 환율의 표시방법 ... 266
      5) 교차환율 ... 270
   2. 통화선물의 종류 ... 271
      1) 한국의 통화선물 ... 273
      2) 미국의 통화선물과 호가 ... 275
      3) DIFF 선물 ... 277
   3. 통화선물의 가격결정 ... 277
      1) 환율의 결정이론 ... 277
      2) 통화선물의 가격결정 ... 288
   4. 통화선물의 거래전략 ... 292
      1) 통화선물의 헤지거래 ... 292
      2) 합성통화선물계약을 이용한 헤지 ... 297
      3) 통화선물의 투기거래 ... 299
      4) 통화선물의 스프레드거래 ... 300
      5) 통화선물의 차익거래 ... 303
제8장 상품선물
   1. 상품선물의 개요 ... 309
      1) 상품선물의 특성 ... 309
      2) 미국의 주요 상품선물거래소 ... 311
   2. 상품선물의 종류 ... 313
      1) 농산물선물 ... 313
      2) 축산물선물 ... 317
      3) 금속선물 ... 319
      4) 에너지선물 ... 322
      5) 한국의 상품선물 ... 324
   3. 상품선물의 가격결정 ... 325
      1) 상품의 특성과 선물가격 ... 325
      2) 비계절성, 저장성 상품선물 ... 329
      2) 계절성, 저장성 상품선물 ... 329
      4) 비저장성 상품선물 ... 332
      5) 대체성 상품선물 ... 332
   4. 상품선물의 거래전략 ... 334
      1) 투기거래 ... 334
      2) 스프레드거래 ... 336
      3) 헤지거래 ... 339
      4) 차익거래 ... 346
제9장 옵션의 기초
   1. 옵션의 개념과 용어 ... 351
      1) 옵션의 개념 ... 351
      2) 옵션거래의 손익구조 ... 354
      3) 옵션의 기본용어 ... 356
      4) 옵션거래와 선물거래의 차이 ... 360
      5) 선물옵션 ... 362
   2. 옵션의 종류 ... 363
      1) 기초자산에 따른 분류 ... 363
      2) 권리행사 기간에 따른 분류 ... 364
   3. 한국의 옵션거래 ... 365
      1) KOSPI200옵션 ... 366
      2) 개별주식옵션 ... 370
      3) 미국달러옵션 ... 372
      4) 3년국채선물옵션 ... 375
   4. 옵션거래의 이용 ... 376
      1) 통화옵션의 헤지거래 ... 376
      2) KOSPI200옵션 헤지거래 ... 382
제10장 옵션가격결정
   1. 옵션의 가격결정요인 ... 387
      1) 기초자산가격과 프리미엄 ... 387
      2) 기초자산의 가격변동성과 프리미엄 ... 391
      3) 잔존기간과 프리미엄 ... 393
   2. 블랙-숄즈의 옵션가격결정 모형 ... 394
   3. 이항옵션가격결정모형 ... 398
      1) 1기간 모형(one-period model) ... 398
      2) 다기간 모형(multi-period model) ... 401
      3) 미국식 주식옵션의 이항가격결정모형 ... 403
   4. 풋-콜 패리티 ... 404
   5. 선물-옵션 패리티 ... 406
   6. 옵션가격의 민감도 ... 407
      1) 델타 ... 408
      2) 감마 ... 412
      3) 쎄타 ... 414
      4) 베가 ... 415
      5) 로우 ... 416
제11장 옵션의 거래전략
   1. 단순포지션 ... 421
   2. 현물ㆍ옵션 포트폴리오 ... 422
      1) Covered Call ... 423
      2) Protective Put ... 425
   3. 옵션 스프레드 ... 427
      1) 수직 스프레드 ... 427
      2) 수평 스프레드 ... 436
      3) 대각 스프레드 ... 438
      4) 비율 스프레드 ... 438
      5) 백 스프레드 ... 441
   4. 옵션 콤비네이션 ... 443
      1) 스트래들 ... 443
      2) 스트립과 스트랩 ... 446
      3) 스트랭글 ... 448
      4) 거트 ... 451
   5. 선물ㆍ옵션 합성 ... 452
      1) 합성옵션 ... 453
      2) 합성선물 ... 456
      3) 합성포지션을 이용한 차익거래 ... 457
제12장 최신 파생상품
   1. Cap, Floor, Collar ... 469
      1) 개념 ... 469
      2) Cap ... 470
      3) Floor ... 471
      4) Collar ... 473
      5) Cap 및 Floor 프리미엄의 특징 ... 475
      6) Cap 및 Floor의 가치 ... 475
   2. 특이옵션 ... 476
      1) 행사가격조정옵션 ... 476
      2) 경로의존형 옵션(Path Dependent Option) ... 479
      3) 디지털옵션 ... 484
      4) 경계옵션(Barrier Option) ... 486
      5) 기초자산이 두 개인 옵션 ... 488
      6) 기타 옵션 파생상품 ... 489
   3. ELS와 ELW ... 491
      1) ELS-주식연계증권 ... 491
      2) ELW-주식워런트증권 ... 497
   4. 날씨 파생상품 ... 508
      1) 날씨 파생상품의 도입배경 및 추세 ... 508
      2) 날씨와 기후관련 파생상품과 위험관리기법 ... 511
제13장 스왑
   1. 스왑시장 ... 521
      1) 스왑의 개념과 목적 ... 521
      2) 스왑의 발전 ... 523
      3) 스왑시장의 참여자 ... 524
   2. 통화스왑 ... 526
      1) 통화스왑의 기초 ... 526
      2) 통화스왑의 사례 1 : 국내기업과 국내은행간 통화스왑 ... 527
      3) 통화스왑의 사례 2 : 국내기업과 외국은행간 통화스왑 ... 528
      4) 통화스왑의 가격결정 ... 530
   3. 금리스왑 ... 531
      1) 금리스왑의 기초 ... 531
      2) 금리스왑의 이용 ... 533
      3) 금리스왑의 종류 ... 534
      4) 금리스왑거래의 동기 ... 535
      5) 거래조건 ... 537
      6) 금리스왑사례 ... 537
      7) 금리스왑의 가격결정 ... 539
   4. 스왑션 ... 541
      1) 스왑션의 개념 ... 541
      2) 스왑션과 권리행사 ... 543
      3) 스왑션 프리미엄의 특징 ... 544
      4) 취소가능스왑 ... 545
참고문헌 ... 549
찾아보기 ... 551

더보기 닫기